Ativos financeiros - O que é, significado e definição

Os ativos financeiros são instrumentos essenciais no mundo das finanças e dos investimentos. Este artigo explora o conceito, categorias, características e importância na gestão de portfólios e no desenvolvimento da economia global.

Definição de ativos financeiros

Ativos financeiros são instrumentos que representam um direito sobre recursos econômicos futuros, como recebimento de juros ou dividendos. 

Diferente dos ativos físicos, como imóveis ou maquinário, que têm valor tangível e imediato, os ativos financeiros podem conferir ao detentor o direito de receber fluxos de caixa futuros.

Categorias de ativos financeiros

Os ativos financeiros podem ser classificados em várias categorias, cada uma com características e finalidades específicas.

Ações

As ações representam uma participação acionária em uma empresa. Ao adquiri-las, o investidor se torna proprietário de uma fração da empresa. Com isso, ele pode receber dividendos e também lucrar com a valorização do capital investido. 

As ações são conhecidas por oferecerem maiores retornos, mas também apresentam mais risco e volatilidade.

Títulos de dívida (obrigações)

Títulos de dívida são instrumentos emitidos por governos ou empresas para captar recursos. Ao comprar um título, o investidor empresta dinheiro ao emissor e, em troca, recebe juros periódicos e o reembolso do valor principal no vencimento. Esse tipo de ativo é uma opção mais segura em comparação às ações –oferece retornos estáveis.

Derivativos

Os derivativos são contratos financeiros cujo valor deriva de um ativo subjacente, como ações, commodities ou índices. Exemplos incluem opções, futuros e swaps. Derivativos são utilizados para mitigar riscos (hedge) ou especular sobre a direção futura dos preços.

Fundos de investimento

Fundos de investimento são carteiras geridas por profissionais que reúnem o capital de diversos investidores para aplicar em uma ampla variedade de ativos, como ações, títulos e imóveis. Eles permitem diversificação com menor aporte de capital e são ideais para quem busca redução de risco em sua carteira de investimentos.

Certificados de Depósito (CDs)

Os CDs (Certificados de Depósito) são instrumentos bancários de depósito a prazo, que oferecem uma taxa de juros fixa até a data de vencimento. Ao final do período, o valor investido é devolvido acrescido de juros. São ideais para investidores que buscam segurança e um retorno previsível, embora geralmente possuam penalidades para saques antecipados.

Moeda e equivalentes de caixa

Esta categoria inclui dinheiro em espécie e ativos de alta liquidez, como contas correntes e aplicações de curto prazo com vencimentos até 90 dias. Equivalentes de caixa são ativos que podem ser convertidos em dinheiro de forma rápida e sem impacto significativo em seu valor.

Características dos ativos financeiros

Cada tipo de ativo financeiro possui características que influenciam o risco, retorno e liquidez.

Risco

O risco está associado à incerteza sobre o retorno esperado. Ações e derivativos têm maior volatilidade e risco, enquanto títulos e CDs tendem a oferecer retornos mais estáveis e previsíveis.

Retorno

Refere-se ao ganho ou perda que o ativo pode gerar. As ações podem oferecer altos retornos, mas também expõem o investidor a maior risco. Já títulos e certificados de depósito oferecem retornos mais modestos, mas com maior previsibilidade.

Liquidez

A liquidez mede a facilidade com que um ativo pode ser convertido em dinheiro sem afetar seu valor de mercado. Ações e títulos têm alta liquidez, enquanto certos derivativos e imóveis podem ter liquidez mais baixa.

Importância dos ativos financeiros na economia

Os ativos financeiros são essenciais tanto para o funcionamento da economia quanto para a gestão de finanças pessoais.

Gestão de risco

Os ativos financeiros permitem que investidores e empresas se protejam de flutuações inesperadas nos mercados –reduzem a exposição a riscos específicos, como variação cambial ou preços de commodities.

Captação de recursos

Governos e empresas utilizam ativos financeiros para levantar capital, o que viabiliza investimentos e operações que impulsionam o crescimento econômico. Isso gera oportunidades de financiamento e desenvolvimento.

Diversificação

A ampla gama de ativos financeiros permite a criação de portfólios diversificados. Isso diminui o risco geral e aumenta as chances de retorno no longo prazo. Fundos de investimento são um exemplo de como essa diversificação pode ser acessível para investidores com menos capital.

Liquidez e flexibilidade

Muitos ativos financeiros, como ações e títulos, são facilmente convertidos em dinheiro –liquidez imediata e flexibilidade para investidores e instituições financeiras que necessitam de capital para novas oportunidades ou imprevistos.

Os ativos financeiros são fundamentais no desenvolvimento de estratégias de proteção, crescimento de capital e geração de renda. 

A escolha dos ativos deve estar alinhada aos objetivos financeiros, perfil de risco e horizonte de investimento de cada investidor. Seja para proteção contra riscos ou para maximizar retornos, os ativos financeiros são ferramentas indispensáveis no mundo das finanças.

---

Explore o universo das finanças e dos investimentos, aprofunde seus conhecimentos e acompanhe o Bora Investir: o canal de notícias e informações relevantes da B3. Aqui, você encontrará tudo o que precisa para alinhar suas finanças aos seus objetivos e investir com sabedoria.