Oscilações na bolsa e o day trade: como lidar com alta volatilidade no mercado acionário

As oscilações de preços, conhecida como volatilidade, é algo comum do mercado, principalmente na renda fixa. Porém em alguns momentos essas variações podem ser maiores ou menores, o que pode influenciar diretamente no day trade.

O que é a volatilidade?

A volatilidade é uma forma de mensurar as mudanças de preços que um ativo registra em um determinado período. Quanto maior a volatilidade, maior a flutuação dos preços.

Todo investimento é volátil e, por isso, registra variação nos seus preços. Qualquer aplicação financeira reage às mudanças no quadro fiscal do país ou às decisões da taxa básica de juros, a Selic. Porém, alguns ativos são mais voláteis do que outros, e suas oscilações podem depender de inúmeros fatores.

A volatilidade é uma via de mão dupla: ao mesmo tempo que pode gerar lucros astronômicos, pode reduzir um patrimônio investido a centavos. Por isso, tem quem a evite a todo custo, enquanto os mais arrojados mergulham de cabeça nas incertezas.

Volatilidade e Day Trade

Para quem faz Day Trade, a oscilação do mercado é essencial. Isso porque, segundo Jonathan Araújo, head de renda variável da InvestSmart XP, o day trade depende das flutuações de preço para abrir e fechar posições no mesmo dia, visando obter lucro em movimentações rápidas, sejam elas de alta ou de queda.

“Sem essa volatilidade, seria praticamente impossível encontrar as oportunidades de ganho em intervalos curtos, pois o lucro vem exatamente dessas variações que ocorrem durante o dia”, afirma Araújo.

Como o trader deve lidar com a instabilidade do mercado

De acordo com Gabriel Fioravante, professor da FIA Business School, para um trader se profissionalizar ele precisa compreender o mercado como um todo, já que há diversas instabilidades diretas e indiretas durante o dia. 

“Essas instabilidades podem ser causadas por fatos relevantes, como momentos importantes relacionados à política interna e externa, até mesmo instabilidades diretas como plataformas, corretoras ou até mesmo como detalhes de falta de energia ou conexão com uma rede de qualidade”, aponta.

Por isso, Fioravante ressalta que um bom trader precisa sempre possuir backups e alternativas caso algo aconteça durante seu dia. 

Já o head de renda variável da InvestSmart XP cita que o mercado requer “estratégias sólidas e mentalidade forte” para operar day trade. E deixa algumas dicas como:

• Defina um plano de trading claro: estabeleça objetivos, limites de perda e metas de lucro para cada operação. Isso ajuda a evitar decisões impulsivas.

• Use Stop Loss e Stop Gain: essas ordens automáticas limitam perdas e travam ganhos em momentos oportunos, ajudando a minimizar o impacto de oscilações súbitas.

• Gerencie o risco com disciplina: não arrisque mais do que uma pequena porcentagem do seu capital em uma única operação, o que preserva seu portfólio em caso de perdas.

• Esteja atualizado: acompanhe eventos econômicos, políticos e sociais que possam impactar o mercado e adapte suas estratégias conforme necessário.

• Controle emocional: tome decisões racionais e evite operar sob pressão emocional, especialmente em momentos de alta volatilidade.

+ Gerenciamento de risco no Day Trade: técnicas para proteger seu capital

Riscos e benefícios das oscilações para o Day Trade

Para Jonathan Araújo, as oscilações ligadas à imprevisibilidade do mercado geram a maioria dos riscos, já que fatores externos e internos ao mercado, como notícias inesperadas, podem criar variações abruptas difíceis de prever e manejar.

“Oscilações bruscas podem levar a perdas significativas em minutos, especialmente sem uma estratégia de controle de risco bem definida”, destaca ele.

Outro risco citado é em relação à exposição emocional, quando a necessidade de tomar decisões rápidas pode gerar um desgaste, o que impacta a capacidade de operar de forma consistente e racional.

Do lado dos benefícios, o head de renda variável, aponta a oportunidades de lucro, desenvolvimento de habilidades e flexibilidade como principais pontos. 

Segundo ele, as oscilações oferecem várias oportunidades de entrada e saída em operações de curto prazo, o que permite que traders se beneficiem de pequenas mudanças.

Já em relação à flexibilidade, as oscilações diárias permitem explorar operações tanto na alta quanto na baixa, diversificando as possibilidades de lucro. Assim como a volatilidade, na visão de Araújo, ajuda o trader a aprimorar habilidades analíticas e emocionais, o que é fundamental para operar em mercados dinâmicos.

Já o professor da FIA Business School diz que os riscos e benefícios da volatilidade andam de mãos dadas, e que o mais importante para um trader é gerenciar seu risco em cada operação.

“O que de fato um day-trader precisa é entender que dentro do seu gerenciamento de risco, suas operações vencedoras precisam cobrir as operações ruins, o famoso quando ganhar, ganhe muito e quando perder, perca pouco”, completa Fioravante.

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