Nu Asset lança 3 ETFs de renda fixa, referenciados a novos índices da B3
Índices são compostos por cestas de títulos do Tesouro IPCA+ de diferentes prazos
A B3 amplia seu portfólio de índices de renda fixa com o lançamento de três indicadores voltados ao acompanhamento de títulos públicos indexados à inflação. Junto com os índices, a Nu Asset Management, gestora de investimentos do Nubank, lança três ETFs atrelados a esses índices.
São três índices compostos por cestas de títulos NTN-B, conhecidos também como Tesouro IPCA+. Esses são papéis emitidos pelo Tesouro Nacional e acompanham a variação da inflação oficial do país, acrescidos de uma taxa de juros. A diferença entre as três opções é a duration alvo, de dois anos (NB0211), cinco anos (NB0511) e 10 anos (NB1011).
Com os lançamentos, a B3 amplia os indicadores disponíveis para acompanhar diferentes trechos da curva de juros reais brasileira, refletindo distintos perfis de prazo e risco dentro do universo dos títulos públicos.
“Os lançamentos reforçam a capacidade da B3 de refletir diferentes perfis de prazo e risco dentro do universo dos títulos públicos. Os novos índices podem ser utilizados como referência por investidores, gestores de recursos, administradores de fundos, emissores de produtos financeiros e demais participantes do mercado que buscam acompanhar o comportamento de segmentos específicos da curva de juros reais brasileira”, explica Hênio Scheidt, gerente de Produtos na B3.
“O mercado de ETFs no Brasil está amadurecendo rapidamente e, com isso, cresce a busca dos investidores por soluções mais específicas, que realmente façam sentido para seus objetivos. É um momento atrativo para investir em renda fixa, e o lançamento de produtos com diferentes objetivos nasce justamente desse contexto, em que soluções mais bem direcionadas ganham protagonismo”, comenta Andrés Kikuchi, diretor executivo da Nu Asset. “Com os três novos índices, e os três novos ETFs, a gente traz uma ferramenta de investimento, que funciona como um sistema de alocação para títulos públicos atrelados ao IPCA, em três pontos da curva”, completou.
Os três índices são de retorno total são compostos exclusivamente por NTN-Bs. Em todos os casos, as carteiras teóricas são formadas por cinco títulos e passam por rebalanceamentos trimestrais para preservar as características de prazo definidas em cada metodologia.
Conheça os novos indicadores de renda fixa da B3
Índice B3 Tesouro IPCA Prazo Médio 2 anos (IB3 TPCA-PM2)
O IB3 TPCA-PM2 foi desenvolvido para acompanhar o desempenho de uma carteira com prazo médio próximo de dois anos. Para compor o índice, são elegíveis NTN-Bs emitidas há pelo menos seis meses. A seleção dos ativos busca identificar o título com prazo médio mais próximo da meta de aproximadamente 830 dias corridos, além de outros quatro papéis com vencimentos imediatamente acima e abaixo desse parâmetro.
Os títulos permanecem na carteira enquanto continuarem atendendo aos critérios metodológicos de elegibilidade e enquadramento no perfil de prazo definido para o índice. O resultado é um parâmetro voltado ao segmento mais curto da curva de juros reais, oferecendo uma referência para estratégias que buscam exposição à inflação com menor sensibilidade às oscilações das taxas de juros de longo prazo.
Índice B3 Tesouro IPCA Prazo 5 anos (IB3 TPCA-P5)
O IB3 TPCA-P5 busca representar o desempenho de uma carteira de NTN-Bs com data-alvo de cinco anos. Assim como nos demais índices da família, apenas títulos emitidos há pelo menos seis meses podem integrar a carteira. A metodologia seleciona o papel com o prazo mais próximo do objetivo de cinco anos, além de outras quatro NTN-Bs posicionadas imediatamente acima e abaixo desse ponto da curva.
Os ativos são excluídos quando deixam de cumprir os requisitos estabelecidos pela metodologia, garantindo que a carteira continue refletindo o perfil de prazo pretendido. O indicador foi desenvolvido para representar uma exposição intermediária aos juros reais, servindo como referência para investidores e gestores que atuam em estratégias de médio prazo.
Índice B3 Tesouro IPCA Prazo 10 anos (IB3 TPCA-P10)
O IB3 TPCA-P10 acompanha uma carteira estruturada para manter validade próxima de dez anos. São elegíveis NTN-Bs emitidas há pelo menos seis meses, selecionadas de acordo com sua proximidade em relação ao prazo-alvo definido pela metodologia. A carteira é composta por cinco títulos, incluindo um ativo central com duração próxima de dez anos e outros papéis posicionados em torno desse ponto de referência.
A exclusão de ativos ocorre quando eles deixam de atender aos critérios de inclusão previstos na metodologia. Por concentrar títulos mais longos, o índice busca refletir o comportamento do trecho mais extenso da curva de juros reais e tende a apresentar maior sensibilidade às mudanças nas expectativas de inflação e nas taxas de juros de longo prazo.
Expansão dos índices de renda fixa da B3 e ETFs atrelados
Os novos índices passam a integrar o portfólio de indicadores de renda fixa da B3, que servem de referência para fundos de índice (ETFs) e outras estratégias de investimento voltadas à diversificação de carteiras por prazo, indexador e perfil de risco.
| Índices de renda fixa da B3 | ETF correspondente | Ticker do ETF |
| IB3 TPCA-PM2 | NU TESOURO IPCA 2 ANOS | NB0211 |
| IB3 TPCA-P5 | NU TESOURO IPCA 5 ANOS | NB0511 |
| IB3 TPCA-P10 | NU TESOURO IPCA 10 ANOS | NB1011 |
| ISELIC Low T B3 | TREND ETF B3 TESOURO SELIC CLASSE DE ÍNDICE – RESPONSABILIDADE LIMITADA | LFTX11 |
| ILFS1 B3 | INVESTO V8 LETRA FINANCEIRA B3 | LFIX11 |
| Índice DAP5 B3; | BB ETF ÍNDICE DAP5 B3 | BDAP11 |
| IDEB Ultra DI B3 | BTG Pactual B3 Debêntures Margem DI | MARG11 |
| ISELIC B3 | Nu CDI Tesouro Selic B3 | NCDI11 |
| Índice DI B3 | ||
| IDEB Ultra IPCA B3 | ||
| IDEB AAA IPCA B3 | ||
| IDEB AAA DI B3 | ||
| IDEB Taxa Ultra DI B3 | ||
| IDEB Taxa Ultra IPCA B3 | ||
| IDEB Taxa AAA IPCA B3 | ||
| IDEB Taxa AAA DI B3 |
